الجنيه في أدنى مستوى له منذ عام 1985 قبيل صدور بيانات العمل

التحليل اليومي - 05/10/2016

تقرير وظائف (ADP) بالواجهة قبيل صدور التقرير الرسمي يوم الجمعة

من المقرر الإعلان عن قرار التغير في وظائف القطاع الخاص غير الزراعي (ADP) في الساعة 12:15 بتوقيت جرينتش يوم الأربعاء، وسيكون مؤشرا مهما لقرار (NFP) يوم الجمعة، حيث من المتوقع أن يشير تقرير (ADP) الى 166،000 وظيفة جديدة في الشهر الماضي، مقارنة مع 177،000 وظيفة مسجلة في أغسطس

التركيز على قرار الوظائف مع ارتفاع الدولار

زادت التنبؤات في احتمالية رفع أسعار الفائدة بعد تعليقات قوية من بعض أعضاء مجلس الاحتياطي الفدرالي، ويعد تقرير (ADP) المقرر في وقت لاحق من الجلسة محفزا لمزيد من التكهنات برفع اسعار الفائدة. في حين يحوم الدولار حاليا بالقرب من أعلى مستوى له منذ شهرين مقابل أقرانه من العملات، مدعوما بعوائد سندات الخزانة مرتفعة والتصريحات الايجابية من لوريتا ميستر رئيسة البنك الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند، حيث بلغ مؤشر الدولار عند 95.989 نقطة، أقل بقليل من أعلى مستوى له في 9 أغسطس عند 96،442 نقطة. بدأ الدولار الأسبوع على أساس قوي في اعقاب مسح أفضل من المتوقع لقطاع التصنيع في الولايات المتحدة. بينما إذا ما تجاوزت بيانات معهد إدارة التوريدات الغير تصنيعي ومؤشر مدراء المشتريات الخدمي في السوق التوقعات، قد يساعد هذا في تصاعد زخم الدولار الى أعلى. أغلقت أسواق الأسهم الامريكية على انخفاض طفيف يوم الثلاثاء نتيجة لارتفاع الدولار وسط تزايد التوقعات بأن تشديد السياسة النقدية من شأنه أن يؤدي إلى إعادة توزيع أعداد كبيرة من رؤوس الأموال الاستثمارية على مستوى العالم.

الذهب يسجل أكبر خسارة له في ثلاث سنوات

سجلت أسعار الذهب أكبر هبوط لها منذ حوالي ثلاث سنوات، حيث تشير قوة الدولار الى ان المجلس الاحتياطي الفدرالي قد يكون أقرب إلى زيادة معدلات أسعار الفائدة أكثر مما كان متوقعا عن السابق، حيث تسارع تراجع أسعار الذهب بعد ان كررت رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند لوريتا ميستر دعوتها لرفع سعر الفائدة في ديسمبر كانون الأول. ان احتمال ارتفاع معدلات الفائدة لها أثار سلبية على الذهب، مما يؤدي الى ابتعاد المستثمرين عن الملاذ الآمن والتوجه نحو الأصول التي تقدم عوائد أفضل، حيث تراجع الذهب بنسبة -3.30٪ يوم الثلاثاء ليصل إلى أدنى مستوى له 1266.33 $ للأونصة، مسجلا أكبر انخفاض له في يوم واحد منذ سبتمبر من عام 2013. في حين دخل البائعين بقوة للسوق بعد كسر الذهب للحاجز النفسي لمستوى 1300.00 $ للأونصة، الذي كان بمثابة ارضية لأسعار الذهب منذ استفتاء خروج بريطانيا من الاتحاد الاوروبي قبل ثلاثة أشهر. في الوقت نفسه، شهدت الفضة خسائر بدرجة أكبر، منهية الجلسة بتراجع بنسبة -5.00٪.

اليورو يواصل المكاسب والجنيه الإسترليني يتراجع الى أدني مستوى له في ثلاثة عقود

توسع ارتداد اليورو في جلسة الثلاثاء، بعد ان اقترح تقرير البنك المركزي الأوروبي ان يحدد برنامج شراء الأصول. وفقا لبلومبرغ نيوز، يفكر البنك المركزي الأوروبي في تقليص تدريجي بقيمة 80 مليار يورو لشراء السندات الشهرية، مما يشير إلى سرعة نفاذ الأصول المتاحة للشراء بالنسبة للبنك المركزي. في حين ادت النتيجة الى حصول تقلبات حادة في اليورو، حيث كان هناك ردة فعل للمستثمرين على احتمال التطبيع الأقل، وقد ارتفع زوج العملات EURUSD بنسبة 0.20٪ وصولا الى 1.1222 نقطة بعد صعوده يوم الثلاثاء الى 1.1239 نقطة. من ناحية أخرى، انخفض الجنيه الاسترليني إلى أدنى مستوياته منذ ثلاثة عقود، وانخفض بفعل مخاوف من أن خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي يمكن ان يهز الاقتصاد المحلي. ويخشى محللون أن أحدث تعليقات من الحكومة البريطانية تشير إلى "الخروج الصعب"، الذي يمكن أن يؤدي إلى نزوح عدد كبير من البنوك من لندن، مما يؤدي الى تراجع كبير في زوج العملات GBPUSD.

تداولات متباينة للأسهم الاسيوية

تداولت الأسهم الآسيوية بشكل متباين يوم الأربعاء، حيث انخفض المؤشر الاسترالي ASX 200 بنسبة 0.50٪، و الذي تضرر أساسا من خسائر في قطاع الطاقة. في حين ارتفع مؤشر نيكاي الياباني 225 بنسبة 0.60٪، مستفيدا في جزء كبير من ضعف الين. ارتفعت مبيعات التجزئة لشهر أغسطس في استراليا بنسبة 0.40٪ على أساس شهري، متفوقة على توقعات أرباح بنسبة 0.20٪. وكان الارتفاع في مبيعات التجزئة دليلا آخر على ثقة المستهلك في التحسين، حيث لا تزال معدلات الفائدة منخفضة. في حين اغلقت الأسواق أبوابها في الصين بسبب الأسبوع الذهبي، بينما ارتفعت المخاوف بشأن وتيرة المكاسب من أسعار العقارات التي تثير احتمال نمو في سوق الإسكان. وفقا لبنك جولدمان ساكس، فإن أي تراجع في السكن قد يؤدي الى ارتفاع في أسعار المعادن حيث أن الضعف الملحوظ في سوق الإسكان يكبر، ويحتمل أن يؤثر على مسيرة ارتفاع النحاس الأخيرة.